PINE3Ação
BANCO PINE S/A
BancosN2
Não passa nas teses analisadas (Graham, Buffett, Bastter, Bazin, Barsi, Lynch) no momento.
Atualizado após o pregão · 25/06/2026R$ 12,345,3% no período
Análise
PINE3 (BANCO PINE S/A) é uma ação do setor de Bancos negociado na B3. PINE3 não passa em nenhuma das 6 teses analisadas (Benjamin Graham, Warren Buffett, Maurício Bastter, Décio Bazin, Luiz Barsi e Peter Lynch). O consenso é parcial (51/100). Em proventos, o dividend yield é atrativo: 6,6%.
Nos indicadores: a ação negocia a R$ 12,34, P/L de 31,5×, P/VP de 3,0×, ROE de 9,5% e dividend yield de 6,6%. Abaixo, o detalhamento por metodologia: a regra, o valor apurado e por que passa ou não.
Visão geral
PreçoR$ 12,34
P/L31,5×
P/VP3,0×
Dividend Yield6,6%
ROE9,5%
Margem de segurança-104,6%
Histórico de preço
+0.9%no período
Preço-teto pelo critério Bazin: é o limite da metodologia, não um preço de compra ou alvo recomendado.
Veredito por critério
O “porquê” de cada tese - regra, valor apurado e explicação.
Benjamin Graham
Valor · graham@1.0.0
PINE3 atende 1 de 4 critérios de Benjamin Graham, mas não passa - os pontos que reprovam: Paga-se 31,5× o lucro anual (limite de Graham: 15×); Preço vale 2,99× o patrimônio por ação (limite: 1,5×); e Produto P/L × P/VP = 94,2 (regra combinada de Graham: < 22,5).
Lucro positivo (LPA > 0)
LPA de R$ 0,39 - empresa lucrativa.
P/L < 15
Paga-se 31,5× o lucro anual (limite de Graham: 15×).
P/VP < 1,5
Preço vale 2,99× o patrimônio por ação (limite: 1,5×).
P/L × P/VP < 22,5
Produto P/L × P/VP = 94,2 (regra combinada de Graham: < 22,5).
Warren Buffett
Valor · buffett@1.0.0
PINE3 atende 2 de 4 critérios de Warren Buffett, mas não passa - os pontos que reprovam: Retorno sobre o patrimônio de 9,5% (mínimo: 15%) e Margem líquida de 3,6% (mínimo: 10%).
Lucro positivo
A empresa é lucrativa no período.
ROE >= 15%
Retorno sobre o patrimônio de 9,5% (mínimo: 15%).
Margem líquida >= 10%
Margem líquida de 3,6% (mínimo: 10%).
Dívida / Patrimônio < 1
Dívida bruta equivale a 0x o patrimônio (limite: 1x).
Maurício Bastter
Valor · bastter@1.1.0
PINE3 atende 2 de 5 critérios de Maurício Bastter, mas não passa - os pontos que reprovam: 4 anos consecutivos de lucro (mínimo: 7); Menor ROE do período: 0,3% (mínimo: 8%); e ROE médio de 8,3% no período (mínimo: 15%).
Não estatal (governança)
Controle privado/estrangeiro - sem o risco de governança das estatais.
Lucro positivo por 7+ anos
4 anos consecutivos de lucro (mínimo: 7).
ROE nunca abaixo de 8%
Menor ROE do período: 0,3% (mínimo: 8%).
ROE médio >= 15%
ROE médio de 8,3% no período (mínimo: 15%).
Dívida / Patrimônio < 1
Dívida bruta equivale a 0x o patrimônio (limite: 1x).
Décio Bazin
Renda · bazin@1.0.0
PINE3 atende 2 de 3 critérios de Décio Bazin, mas não passa - o ponto que reprova: 3 anos consecutivos pagando proventos (mínimo: 5).
Dividend Yield ≥ 6%
DY de 6,6% nos últimos 12 meses (mínimo de Bazin: 6%).
Preço ≤ preço-teto
Preço-teto de R$ 13,64 (provento ÷ 0,06); cotação atual R$ 12,34.
Histórico ≥ 5 anos de proventos
3 anos consecutivos pagando proventos (mínimo: 5).
Luiz Barsi
Renda · barsi@1.0.0
PINE3 atende 2 de 4 critérios de Luiz Barsi, mas não passa - os pontos que reprovam: 3 anos consecutivos pagando proventos (mínimo: 5) e Distribui 209% do lucro - acima do que ganha (insustentável).
Setor perene
Setor "Bancos" é perene (energia, bancos, saneamento, seguros, telecom).
Dividend Yield >= 6%
DY de 6,6% nos últimos 12 meses (mínimo: 6%).
Histórico >= 5 anos de proventos
3 anos consecutivos pagando proventos (mínimo: 5).
Payout saudável (até 100% do lucro)
Distribui 209% do lucro - acima do que ganha (insustentável).
Peter Lynch
Valor · lynch@1.0.0
PINE3 atende 3 de 4 critérios de Peter Lynch, mas não passa - o ponto que reprova: Crescimento de 245,8% a.a. (acima de 50% é tido como insustentável).
Lucro positivo
Empresa lucrativa no último exercício.
Crescimento de lucro >= 10% a.a.
Lucro cresceu 245,8% a.a. nos últimos 3 anos (mínimo: 10%).
Crescimento <= 50% a.a.
Crescimento de 245,8% a.a. (acima de 50% é tido como insustentável).
PEG <= 1,0
PEG de 0,13 (P/L 31,5 ÷ crescimento 245,8%). Abaixo de 1 = crescimento barato.
Fundamentos
Valuation
- P/L
- 31,5×
- P/VP
- 3,0×
- LPA
- R$ 0,39
- VPA
- R$ 4,13
- Nº de Graham
- R$ 6,03 preço justo
- Margem de segurança
- -104,6%
Rentabilidade
- ROE
- 9,5%
- Margem líquida
- 3,6%
- Lucro líquido (12m)
- R$ 101,7 mi
- Rec. intermediação (12m)
- R$ 2,8 bi
Proventos
- Dividend Yield
- 6,6%
- Provento/ação (12m)
- R$ 0,82
- Payout
- 209,0%
- Preço-teto (Bazin)
- R$ 13,64
- Anos consecutivos
- 3 anos
Dividendos inteligentes
Quando e quanto este ativo paga - calendário, próximos pagamentos declarados e quanto você receberia.
Jan
Fev
Mar
Abr
Mai
Jun
Jul
Ago
Set
Out
Nov
Dez
pagodeclaradoestimadomês atual
Projeção 2026: R$ 1,28 /açãoPago no ano: R$ 0,35
Costuma pagar em Jan · Abr · Jul · Out · Nov.
Sustentabilidadelucro em alta (+100% no ano)payout 209,0% (acima do lucro)
Próximo pagamento-
Estimativa/anoR$ 128,46
Média/mêsR$ 10,71
Estimativa com base nos proventos declarados e nos últimos 12 meses. Não é garantia nem recomendação.
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As informações têm caráter educacional e informativo e não constituem recomendação de investimento (CVM Res. 20/2021). Critérios baseados em fórmulas públicas e objetivas. Rentabilidade passada não garante resultados futuros. Dados apurados em 25/06/2026.
- · Preço de fechamento (EOD), atualizado uma vez por dia após o pregão - não é cotação em tempo real.
- · Preço-teto pelo critério Bazin: é o limite da metodologia, não um preço de compra ou alvo recomendado.