IGTI4Ação
IGUATEMI S.A.
Emp. Adm. Part. - Comércio (Atacado e Varejo)N1
Não passa nas teses analisadas (Graham, Buffett, Bastter, Bazin, Barsi, Lynch, Greenblatt, Piotroski) no momento.
Atualizado após o pregão · 25/06/2026R$ 10,904,0% no período
Análise
IGTI4 (IGUATEMI S.A.) é uma ação do setor de Emp. Adm. Part. - Comércio (Atacado e Varejo) negociado na B3. IGTI4 não cumpre os critérios de nenhuma das 8 teses (Benjamin Graham, Warren Buffett, Maurício Bastter, Décio Bazin, Luiz Barsi, Peter Lynch, Joel Greenblatt e Joseph Piotroski). Isso dá um consenso parcial: 48/100. O dividend yield está moderado, em 1,3%.
Em números: a ação negocia a R$ 10,90, P/L de 32,9×, P/VP de 3,1×, ROE de 9,3% e dividend yield de 1,3%. Abaixo, o detalhamento por metodologia: a regra, o valor apurado e por que passa ou não.
Visão geral
PreçoR$ 10,90
P/L32,9×
P/VP3,1×
Dividend Yield1,3%
ROE9,3%
Margem de segurança-111,2%
Histórico de preço
-1.0%no período
Preço-teto pelo critério Bazin: é o limite da metodologia, não um preço de compra ou alvo recomendado.
Veredito por critério
O “porquê” de cada tese - regra, valor apurado e explicação.
Benjamin Graham
Valor · graham@1.0.0
IGTI4 atende 1 de 4 critérios de Benjamin Graham, mas não passa - os pontos que reprovam: Paga-se 32,9× o lucro anual (limite de Graham: 15×); Preço vale 3,05× o patrimônio por ação (limite: 1,5×); e Produto P/L × P/VP = 100,3 (regra combinada de Graham: < 22,5).
Lucro positivo (LPA > 0)
LPA de R$ 0,33 - empresa lucrativa.
P/L < 15
Paga-se 32,9× o lucro anual (limite de Graham: 15×).
P/VP < 1,5
Preço vale 3,05× o patrimônio por ação (limite: 1,5×).
P/L × P/VP < 22,5
Produto P/L × P/VP = 100,3 (regra combinada de Graham: < 22,5).
Warren Buffett
Valor · buffett@1.0.0
IGTI4 atende 3 de 4 critérios de Warren Buffett, mas não passa - o ponto que reprova: Retorno sobre o patrimônio de 9,3% (mínimo: 15%).
Lucro positivo
A empresa é lucrativa no período.
ROE >= 15%
Retorno sobre o patrimônio de 9,3% (mínimo: 15%).
Margem líquida >= 10%
Margem líquida de 32,3% (mínimo: 10%).
Dívida / Patrimônio < 1
Dívida bruta equivale a 0,8x o patrimônio (limite: 1x).
Maurício Bastter
Valor · bastter@1.1.0
IGTI4 atende 3 de 5 critérios de Maurício Bastter, mas não passa - os pontos que reprovam: Menor ROE do período: 0,3% (mínimo: 8%) e ROE médio de 7,2% no período (mínimo: 15%).
Não estatal (governança)
Controle privado/estrangeiro - sem o risco de governança das estatais.
Lucro positivo por 7+ anos
9 anos consecutivos de lucro (mínimo: 7).
ROE nunca abaixo de 8%
Menor ROE do período: 0,3% (mínimo: 8%).
ROE médio >= 15%
ROE médio de 7,2% no período (mínimo: 15%).
Dívida / Patrimônio < 1
Dívida bruta equivale a 0,8x o patrimônio (limite: 1x).
Décio Bazin
Renda · bazin@1.0.0
IGTI4 atende 1 de 3 critérios de Décio Bazin, mas não passa - os pontos que reprovam: DY de 1,3% nos últimos 12 meses (mínimo de Bazin: 6%) e Preço-teto de R$ 2,41 (provento ÷ 0,06); cotação atual R$ 10,9.
Dividend Yield ≥ 6%
DY de 1,3% nos últimos 12 meses (mínimo de Bazin: 6%).
Preço ≤ preço-teto
Preço-teto de R$ 2,41 (provento ÷ 0,06); cotação atual R$ 10,9.
Histórico ≥ 5 anos de proventos
12 anos consecutivos pagando proventos (mínimo: 5).
Luiz Barsi
Renda · barsi@1.0.0
IGTI4 atende 2 de 4 critérios de Luiz Barsi, mas não passa - os pontos que reprovam: Setor "Emp. Adm. Part. - Comércio (Atacado e Varejo)" fora dos setores perenes da carteira de Barsi e DY de 1,3% nos últimos 12 meses (mínimo: 6%).
Setor perene
Setor "Emp. Adm. Part. - Comércio (Atacado e Varejo)" fora dos setores perenes da carteira de Barsi.
Dividend Yield >= 6%
DY de 1,3% nos últimos 12 meses (mínimo: 6%).
Histórico >= 5 anos de proventos
12 anos consecutivos pagando proventos (mínimo: 5).
Payout saudável (até 100% do lucro)
Distribui 44% do lucro - sustentável.
Peter Lynch
Valor · lynch@1.0.0
IGTI4 atende 2 de 4 critérios de Peter Lynch, mas não passa - os pontos que reprovam: Lucro cresceu 7% a.a. nos últimos 5 anos (mínimo: 10%) e PEG de 4,72 (P/L 32,9 ÷ crescimento 7%). Abaixo de 1 = crescimento barato.
Lucro positivo
Empresa lucrativa no último exercício.
Crescimento de lucro >= 10% a.a.
Lucro cresceu 7% a.a. nos últimos 5 anos (mínimo: 10%).
Crescimento <= 50% a.a.
Crescimento de 7% a.a. (acima de 50% é tido como insustentável).
PEG <= 1,0
PEG de 4,72 (P/L 32,9 ÷ crescimento 7%). Abaixo de 1 = crescimento barato.
Joel Greenblatt
Valor · greenblatt@1.0.0
IGTI4 atende 1 de 3 critérios de Joel Greenblatt, mas não passa - os pontos que reprovam: O lucro operacional rende 4,4% sobre o valor da firma (mínimo: 12%) e Retorno sobre o capital investido de 9,4% (mínimo: 15%).
Lucro operacional (EBIT) positivo
A operação gera lucro antes de juros e impostos.
Earnings yield (EBIT/EV) >= 12%
O lucro operacional rende 4,4% sobre o valor da firma (mínimo: 12%).
ROIC >= 15%
Retorno sobre o capital investido de 9,4% (mínimo: 15%).
Joseph Piotroski
Valor · piotroski@1.0.0
IGTI4 atende 5 de 9 critérios de Joseph Piotroski, mas não passa - os pontos que reprovam: Pontuação de força financeira: 5 de 8 critérios (mínimo: 6); Lucro acima do caixa gerado - atenção à qualidade do lucro; Dívida de longo prazo sobre ativo foi de 34% para 37,3%; e Receita sobre ativo foi de 0,15 para 0,15.
F-Score >= 6 (de 8)
Pontuação de força financeira: 5 de 8 critérios (mínimo: 6).
ROA positivo
Retorno sobre o ativo de 4,7% no último ano.
Fluxo de caixa operacional positivo
A operação gerou caixa positivo.
ROA melhorou vs. ano anterior
ROA foi de 3,9% para 4,7%.
Caixa operacional maior que o lucro (qualidade)
Lucro acima do caixa gerado - atenção à qualidade do lucro.
Endividamento de longo prazo caiu
Dívida de longo prazo sobre ativo foi de 34% para 37,3%.
Liquidez corrente melhorou
Liquidez corrente foi de 2,13 para 2,76.
Margem bruta melhorou
Margem bruta foi de 63,9% para 67,1%.
Giro do ativo melhorou
Receita sobre ativo foi de 0,15 para 0,15.
Fundamentos
Valuation
- P/L
- 32,9×
- P/VP
- 3,1×
- LPA
- R$ 0,33
- VPA
- R$ 3,57
- Nº de Graham
- R$ 5,16 preço justo
- Margem de segurança
- -111,2%
Rentabilidade
- ROE
- 9,3%
- Margem líquida
- 32,3%
- Lucro líquido (12m)
- R$ 399,9 mi
- Receita (12m)
- R$ 1,2 bi
Endividamento
- Dívida bruta
- R$ 3,4 bi
- Caixa
- R$ 49,0 mi
- Dívida líquida
- R$ 3,4 bi
Proventos
- Dividend Yield
- 1,3%
- Provento/ação (12m)
- R$ 0,14
- Payout
- 43,6%
- Preço-teto (Bazin)
- R$ 2,41
- Anos consecutivos
- 12 anos
Dividendos inteligentes
Quando e quanto este ativo paga - calendário, próximos pagamentos declarados e quanto você receberia.
Jan
Fev
Mar
Abr
Mai
Jun
Jul
Ago
Set
Out
Nov
Dez
pagodeclaradoestimadomês atual
Projeção 2026: R$ 0,14 /açãoPago no ano: R$ 0,14
Costuma pagar em Mar · Abr.
Sustentabilidadelucro em alta (+100% no ano)payout 43,6% (saudável)
Próximo pagamento-
Estimativa/anoR$ 14,47
Média/mêsR$ 1,21
Estimativa com base nos proventos declarados e nos últimos 12 meses. Não é garantia nem recomendação.
Relacionados
Comparáveis em Emp. Adm. Part. - Comércio (Atacado e Varejo)
Comparar lado a lado →
Em quais meses IGTI4 costuma pagar
As informações têm caráter educacional e informativo e não constituem recomendação de investimento (CVM Res. 20/2021). Critérios baseados em fórmulas públicas e objetivas. Rentabilidade passada não garante resultados futuros. Dados apurados em 25/06/2026.
- · Preço de fechamento (EOD), atualizado uma vez por dia após o pregão - não é cotação em tempo real.
- · Preço-teto pelo critério Bazin: é o limite da metodologia, não um preço de compra ou alvo recomendado.